- Tại buổi all-hands ngày 06/11, Amin Vahdat – lãnh đạo hạ tầng AI của Google – cho biết nhu cầu AI buộc Google phải nhân đôi năng lực phục vụ mỗi 6 tháng để đáp ứng tăng trưởng. Một slide nội bộ nêu rõ mục tiêu: “Nhân đôi mỗi 6 tháng… đạt 1.000 lần trong 4–5 năm”.
- Ông nhận định hạ tầng AI là mặt trận tốn kém và cạnh tranh nhất. Google tăng công suất không chỉ bằng mở rộng hạ tầng mà còn bằng mô hình hiệu quả hơn và silicon tùy chỉnh.
- Alphabet vừa nâng dự báo chi tiêu vốn 2025 lên khoảng 91–93 tỉ USD, và 2026 sẽ còn “tăng mạnh”. Microsoft, Amazon và Meta cũng tăng capex, với tổng mức chi cả nhóm vượt 380 tỉ USD trong năm.
- Vahdat nhấn mạnh mục tiêu không phải “chi nhiều nhất” mà là xây hạ tầng “ổn định, hiệu năng cao, dễ mở rộng” hơn đối thủ. TPU thế hệ 7 Ironwood được công bố có hiệu quả năng lượng gần gấp 30 lần so với TPU Cloud 2018.
- Nhờ DeepMind, Google có lợi thế dự báo mô hình AI tương lai, từ đó thiết kế compute phù hợp. Công ty đặt mục tiêu cung cấp 1.000 lần compute, storage và networking với chi phí và mức năng lượng gần như giữ nguyên.
- Sundar Pichai dự báo 2026 sẽ “căng thẳng”, khi nhu cầu cloud và AI tăng mạnh. Google Cloud ghi nhận doanh thu quý hơn 15 tỉ USD, tăng 34%, backlog đạt 155 tỉ USD nhưng vẫn thiếu compute để phục vụ đầy đủ nhu cầu (ví dụ Veo).
- Pichai thừa nhận lo ngại về “bong bóng AI”, nhưng cảnh báo rủi ro lớn hơn là đầu tư thiếu. Ông cho rằng kết quả cloud sẽ còn cao hơn nếu Google có thêm năng lực tính toán.
- Thị trường dao động trước kết quả Nvidia – khách hàng và đối tác của Google. Nvidia báo tăng trưởng doanh thu 62% nhưng cổ phiếu vẫn giảm 3,2% do lo sợ bong bóng và biến động ngành. Alphabet giảm 1,2%.
- Google vừa ra mắt Gemini 3 nhằm tranh đua với OpenAI và muốn mở rộng tiếp cận người dùng, nhưng điểm nghẽn vẫn là năng lực phục vụ AI theo thời gian thực.
- CFO Anat Ashkenazi cho biết capex tăng mạnh để tận dụng cơ hội đưa khách hàng từ data center vật lý sang cloud và không được bỏ lỡ “quán tính thị trường” đang có.
📌 Google phải nhân đôi năng lực AI mỗi 6 tháng để đáp ứng cầu tăng mạnh, hướng tới mức tăng 1.000 lần trong 4–5 năm. Hạ tầng AI là mặt trận tốn kém và cạnh tranh nhất. Google tăng công suất không chỉ bằng mở rộng hạ tầng mà còn bằng mô hình hiệu quả hơn và chip tùy chỉnh. Mục tiêu không phải “chi nhiều nhất” mà là xây hạ tầng “ổn định, hiệu năng cao, dễ mở rộng” hơn đối thủ. Capex 2025 đạt khoảng 91–93 tỉ USD, cloud tăng 34% lên hơn 15 tỉ USD nhưng vẫn thiếu compute, backlog đạt 155 tỉ USD. TPU Ironwood tiết kiệm điện gần 30 lần so với 2018 cho thấy hướng đi silicon tùy chỉnh. Dù lo ngại bong bóng AI, Google coi thiếu đầu tư mới là rủi ro lớn nhất.
Tổng hợp.
